สรุปสั้น ๆ — ราคาทองคำในอินเดียปรับขึ้นแรง บวก Rs 8,200 ต่อ 10 กรัม ภายในสี่วัน ขณะที่โลหะเงินร่วงลง Rs 1,800 ต่อกิโลกรัม การเคลื่อนไหวนี้เกิดขึ้นระหว่างที่ตลาดโลกรอตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐซึ่งจะกำหนดทิศทางนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐ สำหรับเทรดเดอร์ ความต่างของสองสินทรัพย์นี้ชี้ให้เห็นโอกาสในทองคำ แต่ก็ต้องจับตาต้นทุนให้ดีด้วย

อะไรผลักให้ทองคำขึ้นและเงินลง

การที่ทองคำไต่ขึ้นแรงในตลาดอินเดียสะท้อนปัจจัยทั้งจากต่างประเทศและในประเทศผสมกัน ในระดับสากล ทองคำแท่งได้แรงหนุนจากความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยท่ามกลางความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์ และความคาดหวังว่าธนาคารกลางหลายแห่งอาจผ่อนคลายนโยบายการเงินในช่วงปลายปีนี้ ขณะที่ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงในช่วงที่ผ่านมาก็ทำให้ทองคำถูกลงสำหรับผู้ถือสกุลเงินอื่น จึงยิ่งเพิ่มความน่าสนใจ

โลหะเงินกลับเดินไปคนละทาง แม้ปกติมันจะเคลื่อนไหวตามทองคำ แต่การใช้งานในภาคอุตสาหกรรมทำให้มันอ่อนไหวกับความคาดหวังเรื่องการเติบโตทางเศรษฐกิจมากกว่า เมื่อรายงานเงินเฟ้อสหรัฐใกล้ประกาศ เทรดเดอร์จึงปรับสถานะกันใหม่ และการร่วงที่แรงกว่าของโลหะเงินบ่งบอกถึงแรงขายทำกำไรหลังราคาวิ่งมาแรง หรือความกังวลเรื่องความต้องการจากภาคอุตสาหกรรมหลัก

ในอินเดีย การเคลื่อนไหวของราคาในประเทศถูกขยายด้วยความผันผวนของค่าเงิน รูปีที่อ่อนค่าเทียบดอลลาร์ทำให้ต้นทุนนำเข้าทองคำแท่งสูงขึ้น จึงดันราคาทองในประเทศขึ้นแม้ราคาต่างประเทศจะทรงตัวก็ตาม ปัจจัยนี้มีส่วนทำให้ราคาพุ่งขึ้น Rs 8,200 ภายในเพียงสี่วันทำการ ซึ่งถือเป็นการเคลื่อนไหวที่มีนัยสำคัญทั้งกับผู้ซื้อทองจริงและเทรดเดอร์

ตัวเลขเงินเฟ้อสหรัฐ: ตัวเร่งสำคัญของทองคำและเงิน

ทุกสายตาจับจ้องไปที่รายงานเงินเฟ้อสหรัฐที่กำลังจะออกมา ซึ่งจะให้เบาะแสว่าธนาคารกลางสหรัฐจะเดินนโยบายต่ออย่างไร ถ้าเงินเฟ้อออกมาสูงกว่าคาด Fed อาจคงดอกเบี้ยไว้ในระดับสูงนานขึ้น ซึ่งมักกดดันราคาทองคำ ในทางกลับกัน เงินเฟ้อที่เย็นลงจะตอกย้ำความคาดหวังเรื่องการลดดอกเบี้ยและช่วยหนุนทองคำต่อ

สำหรับโลหะเงิน ตัวเลขนี้ก็สำคัญไม่แพ้กัน ในฐานะโลหะอุตสาหกรรม เงินตอบสนองต่อมุมมองการเติบโตทางเศรษฐกิจ ตัวเลขเงินเฟ้อที่ร้อนแรงอาจเป็นสัญญาณว่าเศรษฐกิจยังแข็งแกร่งและช่วยหนุนความต้องการโลหะเงิน ขณะที่ตัวเลขที่อ่อนแออาจนำไปสู่แรงเทขาย ความต่างที่เห็นอยู่ตอนนี้ คือทองขึ้นแต่เงินลง บ่งบอกว่าเทรดเดอร์กำลังใช้ทองคำป้องกันความเสี่ยงและลดการถือครองโลหะเงินที่ผูกกับวัฏจักรเศรษฐกิจ

นักวิเคราะห์ทางเทคนิคกำลังจับตาระดับราคาสำคัญ ทองคำทะลุแนวต้านล่าสุดขึ้นไปแล้ว และถ้าตัวเลขเงินเฟ้อออกมาเป็นใจ ก็อาจขึ้นต่อได้ ส่วนโลหะเงินหลุดแนวรับลงมา และการลงต่ออาจไปกระตุ้นคำสั่งตัดขาดทุน เทรดเดอร์ควรเตรียมรับความผันผวนรอบการประกาศตัวเลข

มุมมองของเรา — ความต่างระหว่างทองคำกับโลหะเงินคือการปรับสถานะก่อนตัวเลขแบบคลาสสิก สำหรับเทรดเดอร์ นั่นแปลว่าทองคำอาจให้โมเมนตัมระยะสั้นที่ดีกว่า ส่วนโลหะเงินอาจกลายเป็นของถูกถ้าเงินเฟ้อออกมาต่ำกว่าคาด แต่เรื่องต้นทุนที่ต้องคิดจริง ๆ คือสเปรดและค่าคอมมิชชั่น เพราะในช่วงผันผวนสูง สเปรดจะกว้างขึ้นและกัดกินกำไร ลองดู หน้าเปรียบเทียบโบรกเกอร์ ของเราเพื่อหาสเปรดที่แคบที่สุดและอัตราเงินคืนที่ดีที่สุดก่อนลงมือเทรด

ราคาทองคำจริงในอินเดีย: อัปเดตเดลีและมุมไบ

ในตลาดทองคำจริง ราคาที่เดลีและมุมไบขยับขึ้นตามการปรับตัวรอบนี้ ณ ช่วงการซื้อขายล่าสุด ทองคำ 24 กะรัตในเดลีเคลื่อนไหวใกล้ระดับ Rs 72,000 ต่อ 10 กรัม ขณะที่ในมุมไบต่ำกว่าเล็กน้อยเพราะภาษีท้องถิ่นและค่าขนส่ง ส่วนโลหะเงินกลับลดลงมาอยู่ราว Rs 88,000 ต่อกิโลกรัมในทั้งสองเมือง

ราคาเหล่านี้รวม GST และภาษีอื่น ๆ แล้ว จึงสูงกว่าราคาสปอตในตลาดต่างประเทศ การที่ทองคำขึ้นแรงทำให้ความต้องการทองจริงชะลอลง ร้านทองรายงานว่าลูกค้าเข้าร้านน้อยลงเพราะรอให้ราคาย่อ อย่างไรก็ตาม นักลงทุนบางส่วนกลับนำทองเก่ามาขายเพื่อรับราคาที่สูง ซึ่งช่วยให้ตลาดยังคึกคักอยู่

สำหรับคนที่อยากซื้อทองคำจริง จังหวะเวลาถือว่ายาก ราคาอาจขึ้นต่อถ้าตัวเลขเงินเฟ้อออกมาอ่อน แต่ถ้าออกมาแข็งแกร่งก็อาจเกิดการปรับฐาน ร้านทองแนะนำให้รอตัวเลขผ่านไปก่อนค่อยซื้อก้อนใหญ่ ขณะที่ที่ปรึกษาการเงินแนะนำให้ทยอยซื้อเป็นงวดเพื่อเฉลี่ยต้นทุน

ตอนนี้ควรซื้อ ขาย หรือถือทองคำ

คำถามคลาสสิกว่าจะซื้อ ขาย หรือถือ ขึ้นอยู่กับกรอบเวลาการลงทุนและระดับความเสี่ยงที่คุณรับได้ สำหรับเทรดเดอร์ระยะสั้น โมเมนตัมของทองคำเป็นขาขึ้นชัดเจน การทะลุเหนือจุดสูงสุดล่าสุดอาจเป็นจุดเข้า แต่การตั้งจุดตัดขาดทุนเป็นสิ่งจำเป็น เพราะยังมีความเสี่ยงจากตัวเลขเงินเฟ้อรออยู่

นักลงทุนระยะยาวอาจมองว่านี่คือช่วงที่ควรถือต่อ เพราะทองคำยังทำหน้าที่ป้องกันเงินเฟ้อและการเสื่อมค่าของสกุลเงิน การปรับขึ้นรอบนี้เป็นเครื่องเตือนถึงบทบาทการเก็บมูลค่าของมัน โดยเฉพาะเมื่อรูปียังอยู่ภายใต้แรงกดดัน อย่างไรก็ตาม การไล่ราคาที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ก็เสี่ยง เพราะการย่อตัวอาจให้จุดเข้าที่ดีกว่า

ในทางกลับกัน ฝั่งผู้ขายกำลังมีโอกาสทอง ถ้าคุณถือกำไรอยู่ การทยอยขายทำกำไรตอนนี้อาจเป็นเรื่องรอบคอบ โดยเฉพาะถ้าตัวเลขออกมาผิดหวังจนเกิดแรงเทขาย แต่ถ้าคุณเป็นผู้ถือระยะยาว แนวโน้มปัจจุบันก็บอกให้ถือต่อไปตามแผน

สำหรับโลหะเงิน ภาพซับซ้อนกว่านั้น การร่วงล่าสุดอาจเป็นโอกาสซื้อสำหรับคนที่มองบวกกับความต้องการภาคอุตสาหกรรม แต่ก็เสี่ยงกว่า ควรดูตัวเลขเงินเฟ้อและสัญญาณการเติบโตของเศรษฐกิจโลกก่อนตัดสินใจ

เรื่องนี้หมายถึงอะไรกับต้นทุนเทรดและเงินคืนของคุณ

ความผันผวนรอบการประกาศตัวเลขสำคัญมักทำให้สเปรดกว้างขึ้นและค่าสวอปสูงขึ้น ซึ่งกระทบต้นทุนการเทรดของคุณโดยตรง สำหรับทองคำและโลหะเงิน รายงาน CPI ที่กำลังจะมาถึงอาจทำให้สเปรดกว้างขึ้นหลายพิป โดยเฉพาะในช่วงที่ข่าวประกาศ จุดนี้เองที่การเลือกโบรกเกอร์ให้ถูกมีความสำคัญ

ที่ Expaid เราช่วยให้คุณเทียบ อัตราเงินคืนของโบรกเกอร์ เพื่อให้คุณได้เงินคืนจากทุกออเดอร์และชดเชยต้นทุนเหล่านี้ ไม่ว่าคุณจะเทรดทองคำล่วงหน้า ทองคำสปอต หรือ CFD โลหะเงิน เครื่องคำนวณเงินคืน ของเราแสดงให้เห็นว่าคุณประหยัดได้เท่าไร ตัวอย่างเช่น เทรดเดอร์ทองคำที่มีวอลุ่มสูงจะเห็นยอดเงินคืนสะสมที่มีนัยสำคัญภายในหนึ่งเดือน

นอกจากนี้ ควรติดตาม ข่าวตลาด เพื่อรับอัปเดตแบบเรียลไทม์รอบการประกาศเงินเฟ้อ และถ้าคุณเพิ่งเริ่มเทรด คู่มือของเรา ครอบคลุมทั้งการบริหารความเสี่ยงและกลยุทธ์สำหรับตลาดผันผวน สุดท้าย เปิดบัญชี กับโบรกเกอร์ที่รับเงินคืนได้ เพื่อเริ่มเพิ่มผลตอบแทนของคุณตั้งแต่วันนี้